5 月23 日，根據(jù)天眼查數(shù)據(jù)，上海三六零融資擔(dān)保有限公司于5月20 日，注冊資本3 億元，法定代表人為吳海生。股東包括360 全資控股子公司北京奇才天下科技有限公司，經(jīng)營范圍包括借款類擔(dān)保、發(fā)行債券擔(dān)保、其他融資擔(dān)保。
實(shí)際上，在互聯(lián)網(wǎng)金融公司紛紛向“助貸”模式轉(zhuǎn)變的情況下，融資擔(dān)保牌照成為各家機(jī)構(gòu)必不可少的一張牌照。
例如，位于深圳的樂信目前已擁有互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照和融資擔(dān)保牌照，已于2017 年注冊設(shè)立深圳市樂信融資擔(dān)保。
2017 年末“現(xiàn)金貸”新政發(fā)布后，51 信用卡一度中止“助貸”業(yè)務(wù)，直到2018 年4 月拿到融資擔(dān)保牌照后，自去年二季度起逐步恢復(fù)與各機(jī)構(gòu)融資開始助貸業(yè)務(wù)合作。
趣店在擁有網(wǎng)絡(luò)小額貸款牌照后，今年2-3 月，趣店在廈門先后注冊設(shè)立融資租賃、融資擔(dān)保公司。小贏科技設(shè)立了深圳市贏眾通非融資性擔(dān)保有限公司，獲得融資擔(dān)保牌照。拍拍貸在互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照之后，也握有融資擔(dān)保、融資租賃牌照。
兜底模式被打破
融資擔(dān)保牌照自去年以來火熱的原因，是由于互聯(lián)網(wǎng)金融“助貸”模式興起。
在原兜底模式下，以中小助貸機(jī)構(gòu)為主，向銀行繳納一筆保證金，銀行在此基礎(chǔ)上一般提供10-25 倍杠桿資金用于放貸。助貸機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)獲客、風(fēng)控和貸后管理；銀行僅提供資金并獲得固定收益。若出現(xiàn)逾期或壞賬，銀行將從保證金計提壞賬損失。
2017 末，網(wǎng)貸整治辦發(fā)布《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》（簡稱141 號文） 和57 號文《關(guān)于做好P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸風(fēng)險專項(xiàng)整治整改驗(yàn)收工作的通知》（簡稱57 號文） 驟然收緊監(jiān)管要求。
銀行不得為無牌機(jī)構(gòu)提供資金放貸或聯(lián)合貸，外包風(fēng)控，接受無擔(dān)保資質(zhì)公司兜底增信，投資現(xiàn)金貸、校園貸、首付貸及其為底層資產(chǎn)的產(chǎn)品，及通過理財對接債權(quán)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的；助貸機(jī)構(gòu)不得發(fā)放現(xiàn)金貸、校園貸、首付貸，且以信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)證券化融入的資金需與表內(nèi)融資合并計算并達(dá)標(biāo)地方監(jiān)管部門設(shè)定的杠桿上限。
在新的助貸模式下，原有的兜底模式不可持續(xù)，助貸機(jī)構(gòu)一般會采用融資擔(dān)?；蛐庞帽ＷC保險為該筆貸款增信。
隨后，一些頭部互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)陸續(xù)宣布合作模式由銀行自主風(fēng)控，機(jī)構(gòu)只做風(fēng)險評估，并不再兜底；增量優(yōu)質(zhì)信貸只能也給到銀行做聯(lián)合貸。
為此，在新的助貸模式的增信方面，一種模式是由保險公司、融資擔(dān)保公司提供履約險或擔(dān)保，融資擔(dān)保公司往往由助貸機(jī)構(gòu)自行設(shè)立。出現(xiàn)逾期或不良后，由銀行等機(jī)構(gòu)向履約險機(jī)構(gòu)或擔(dān)保公司申索，為銀行的資金兜底。
不過，部分超級流量入口的助貸機(jī)構(gòu)也不設(shè)立擔(dān)保公司，而是以流量、數(shù)據(jù)為籌碼，與銀行等合作時豁免承擔(dān)風(fēng)險。此外，也有助貸機(jī)構(gòu)在由擔(dān)保公司擔(dān)保的同時，又以反擔(dān)保的形式為擔(dān)保公司提供兜底。
擔(dān)保行業(yè)面臨壓力
雖然融資擔(dān)保牌照收到互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)追捧，而看上去炙手可熱。但行業(yè)本身亦壓力頗大。
根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院的數(shù)據(jù)，擔(dān)保機(jī)構(gòu)以融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)為主。
2006 年至今，全國融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)數(shù)量總體有增長趨勢，由2006 年的3366 家增加至如今的8000 家以上。2017 年我國融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)平均注冊資本約為1.37 億元，同比增長了7.8%，估計2018 年的平均注冊資本在1.45 億元左右。
對政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)而言，資金主要來自于政府，規(guī)模相對較大；對于商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)，普遍規(guī)模較小。據(jù)不完全統(tǒng)計，截至2017 年末，融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額為1.61 萬億元，同比增長了8.4%；擔(dān)保行業(yè)在保余額約3.37 萬億元，其中融資性在保余額約2.72 萬億元，增速較2016 年有所放緩。自2011 年起，擔(dān)保行業(yè)代償率持續(xù)走高，2017 年擔(dān)保行業(yè)代償率提高至2.78%左右，表明行業(yè)的違約風(fēng)險不斷增加。
根據(jù)廣東省金融辦數(shù)據(jù)，截至2017 年底，廣東省經(jīng)營中的融資性擔(dān)保公司法人機(jī)構(gòu)261 家，同比減少15.5%，分支機(jī)構(gòu)10 家；機(jī)構(gòu)注冊資本總額535 億元，同比下降9.3%；機(jī)構(gòu)凈資產(chǎn)552 億元，同比減少14.3%；從業(yè)人員5870 人，同比減少0.93%；在保余額2300億元，同比增長18.2%；行業(yè)平均放大倍數(shù)1.21 倍，同比增長17.5%；
在保戶數(shù)13767 戶（含個人消費(fèi)金融擔(dān)?？蛻簦?；非融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)在保余額1272 億元，同比增長34.89%。新增融資性擔(dān)保代償額7.28億元，融資性擔(dān)保代償率為1%。目前尚有業(yè)務(wù)的融資擔(dān)保公司自身風(fēng)控能力相對較強(qiáng)。
2017 年10 月1 日，《融資擔(dān)保公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》發(fā)布，設(shè)立融資擔(dān)保公司，應(yīng)當(dāng)經(jīng)監(jiān)督管理部門批準(zhǔn)；實(shí)繳注冊資本不低于2000萬元，如果要跨省設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的注冊資本不低于10 億元，經(jīng)營融資擔(dān)保業(yè)務(wù)3 年以上，且最近2 個會計年度連續(xù)盈利。